Factoring 10 perguntas e respostas

1. O que é o Factoring?

2. A quem se destina?

3. Porquê recorrer a Factoring?

4. Quando utilizar Factoring?

5. Como funciona?

6. O Factoring implica alterações na relação com os meus actuais parceiros?

7. Quais são as diferentes modalidades de Factoring?

8. Factoring de Exportação?

9. Quais são os principais custos associados?

10. Na prática, como funciona um contrato de Factoring?

1. O que é o Factoring?

Factoring é um instrumento que permite às empresas efectuar uma gestão adequada da sua carteira de clientes, possibilitando o acesso a uma linha de financiamento. Tem como base, a cedência dos créditos a receber sobre Clientes a uma empresa especializada - o Factor, permitindo às empresas financiar esses créditos de forma a melhorar a sua gestão de tesouraria ao mesmo tempo que beneficia de um serviço de gestão e acompanhamento das suas cobranças e de uma garantia para o risco de não pagamento.

Na gestão da sua carteira de clientes, o Factoring proporciona-lhe o acesso a informação e mecanismos de cobertura de risco, oferecendo uma solução flexível de financiamento adaptada às necessidades das empresas.

 

2. A quem se destina?

O Factoring destina-se a todas as empresas que vendam produtos ou serviços a outras empresas ou organismos públicos, independentemente da sua dimensão ou sector de actividade e de actuarem no mercado nacional ou de exportação.

O crescimento do nível de competitividade entre as empresas, veio acentuar a importância de ter uma gestão profissional da sua carteira de clientes, permitindo assim às empresas, uma maior dedicação ao desenvolvimento e crescimento do seu negócio, aumentando as vendas e a qualidade do serviço prestado aos seus clientes.

Ao mesmo tempo, as empresas aumentam a sua eficiência e podem beneficiar de reduções nos seus custos financeiros e de gestão administrativa dos seus clientes.

 

3. Porquê recorrer a Factoring?

Proteger e financiar os créditos a receber é uma das maiores preocupações dos gestores das empresas.

A gestão eficiente destes créditos é essencial para alcançar:

• desenvolvimento das vendas;
• redução da carga administrativa e riscos associados aos atrasos de pagamento e incobráveis.

O Factoring é uma solução duradoura para obter financiamento de curto prazo, englobando a protecção ao risco de crédito, um rápido financiamento das suas facturas, acompanhamento e gestão dos seus clientes.

Ao recorrer a profissionais para efectuar a gestão da sua carteira de clientes, as empresas beneficiam de três pontos fortes:

• conversão de custos fixos em variáveis;
• melhor gestão administrativa;
• mais segurança na gestão financeira.

Actualmente, os créditos a receber de clientes, representam em média, 40% dos activos totais das empresas.

 

4. Quando utilizar Factoring?

As empresas podem obter vantagens com a utilização do Factroing em todas as fases do seu desenvolvimento.

No arranque da actividade, financiar os créditos sobre clientes, pode constituir uma forma de ultrapassar eventuais necessidades de tesouraria ou dificuldades no recurso ao crédito bancário.

Numa fase de maturidade ou crescimento das vendas, existem várias vantagens em utilizar o Factoring: a protecção contra o risco de incobráveis, redução de tarefas administrativas ou financiamento do crescimento da facturação.

Por fim, no caso de vendas para países fora de Portugal (Exportação), o Factoring pode prestar o mesmo tipo de serviços que no mercado nacional, com as vantagens inerentes ao facto dos clientes se localizarem em outro país.

 

5. Como funciona?

A sua empresa (Fornecedor) assina um contrato com uma empresa de Factoring (Factor).



 

1. O cliente faz uma encomenda.

2. O Fornecedor envia ao Factor, um pedido de análise do cliente, após essa análise o Factor aprova um limite de crédito para cobertura de risco de insolvência do seu cliente. O cliente é normalmente notificado, pelo Fornecedor e pelo Factor, de que deverá liquidar todas as suas facturas directamente ao Factor..

3. É entregue a mercadoria/produto ou efectuado o serviço contratado.

4. É emitida a factura ao cliente.

5. Os créditos (facturas) emitidos sobre o cliente, são enviados ao Factor (cedência dos créditos).

6. O Factor financia normalmente até 90% do valor das facturas recebidas (IVA incluído), no prazo máximo de 48 horas. O remanescente (retenção) é usado como um fundo de garantia, para eventuais deduções às facturas.

7. O Factor efectua todo o serviço de acompanhamento das cobranças até receber o pagamento do cliente.

Cliente: o comprador, o devedor

6. O Factoring implica alterações na relação com os meus actuais parceiros?

Com os Clientes

As empresas aderentes mantém toda a exclusividade na relação comercial com os seus clientes, no entanto fica livre de efectuar as cobranças, podendo assim aumentar o envolvimento com os seus clientes e concentrar-se no seu desenvolvimento.

Com a Seguradora de Crédito

Se já possuir uma apólice de Seguro de Crédito, o Factor pode actuar em parceria com a companhia de seguros.

Com os Bancos

O Factoring amplia as fontes de financiamento de curto-prazo, para além dos produtos financeiros tradicionais.

Parte do financiamento efectuado pelo Factor pode até funcionar como uma garantia para os Bancos.

A empresa tem assim a possibilidade de manter a utilização das linhas de crédito com os seus parceiros bancários, que aceitam a referida garantia como forma de manterem condições mais vantajosas para o seu cliente.

As relações com os Bancos são assim mantidas ou mesmo reforçadas.

O negócio dos Bancos e das empresas de Factoring são complementares, mantendo características distintas.

--> Em muitos casos, os Bancos funcionam como consultores que aconselham os clientes a procurar empresas de Factoring como forma de obterem um conjunto mais completo de serviços de gestão e cobertura de risco.

 

7. Quais são as diferentes modalidades de Factoring?

Um contrato de factoring pode assumir diversas modalidades, dependendo do tipo de necessidade de cada empresa, o seu sector de actividade e a tipologia dos seus clientes.

As modalidades mais utilizadas, para além da mais tradicional, que é descrita na questão nº 10, são:

Factoring não notificado com delegação de cobrança, mais conhecido como "Factoring Confidencial".

Esta modalidade é destinada a empresas com uma grande dimensão e um volume de negócios elevado, que têm:

• uma estrutura financeira sólida;
• boa organização administrativa;
• um sistema informático eficiente.

A empresa aderente mantém o controlo total da gestão das suas cobranças e os seus clientes/devedores não têm conhecimento da existência do contrato de factoring.

Os pagamentos das facturas são efectuados directamente para uma conta bancária específica para este efeito, em nome da empresa aderente e num dos seus bancos. Neste cenário o Factor, efectua o financiamento e a cobertura de risco de crédito.


Reverse Factoring

As empresas aderentes a esta modalidade, beneficiam de um serviço de gestão dos seus pagamentos a fornecedores, efectuado pelo Factor mediante instruções prévias do aderente e em nome deste.

As empresas podem beneficiar assim de um desconto comercial negociado com os seus fornecedores, dado que estes têm a prévia garantia do Factor do recebimento dos créditos na data do seu vencimento.

Factoring de Exportação (ver questão nº 8)

 

8. Factoring de Exportação?

O Factoring de Exportação permite às empresas aderentes delegar no Factor toda a gestão das suas cobranças em clientes fora do mercado nacional.

O Factor possui filiais ou correspondentes no exterior que estão familiarizados com as características específicas de cada país no que diz respeito às transacções comerciais.

A empresa exportadora está assim protegida contra o risco de incobráveis por parte dos seus clientes, beneficiando de:

• acompanhamento por país, cliente e factura;
• gestão dos fundos recebidos no exterior;
• cobrança das facturas de exportação.

O Factor proporciona às empresas exportadoras, uma solução flexível, adaptada e imediata das suas vendas nos mercados internacionais, recebendo o financiamento em Euros ou outras moedas, qualquer que seja a moeda da factura.

 

9. Quais são os principais custos associados?

A remuneração dos serviços prestados pelas empresas de Factoring, são essencialmente de dois tipos e são definidos no próprio contrato:

• A comissão de factoring remunera o serviço de gestão operacional: processamento e monitorização das facturas recebidas, acompanhamento dos devedores e tratamento de eventuais litígios e gestão dos pagamentos. O custo da cobertura de risco de crédito, se efectuado pelo Factor, será incluído na comissão de factoring.
• O custo do financiamento tem normalmente como base um indexante de referência no mercado bancário (Euribor) acrescido de um spread (margem) e é calculado consoante o montante e a duração do financiamento.

Poderão existir encargos adicionais, dependendo do tipo de serviços prestados pelas diferentes empresas de factoring.

--> Um contrato de factoring inclui basicamente a comissão de factoring, que remunera a gestão operacional e o custo do financiamento, que remunera o adiantamento dos fundos.

10. Na prática como funciona um contrato de Factoring?

Após a assinatura do contrato, a empresa aderente envia os duplicados das facturas para o Factor numa determinada periodicidade, por exemplo, semanalmente.

Este envio pode ser efectuado de forma electrónica ou pelo correio.

Excepto na modalidade de factoring "confidencial", em todas as facturas deverá constar uma menção identificativa da cessão dos créditos a favor do Factor e os clientes deverão ser informados de que os pagamentos deverão ser efectuados directamente ao Factor.

Por cada novo cliente, a empresa aderente deverá solicitar ao Factor a sua inclusão no contrato, através da aprovação de um limite de crédito de forma a obter cobertura de risco sobre esse cliente.

A maioria das empresas de factoring disponibiliza um conjunto de serviços online, que permitem às empresas aderentes, acompanhar as principais operações: limites de crédito aprovados, pagamentos recebidos ou litígios detectados, financiamento disponível e utilizado, etc.

Além disso, as empresas aderentes dispõem de um interlocutor dedicado (Gestor de Cliente), que efectua o acompanhamento de todas as operações.

--> Para beneficiar das vantagens do Factoring, as empresas aderentes incluem nas suas facturas uma menção de cessão de créditos e envia as cópias das facturas ao Factor.

Através da utilização de sistemas informáticos próprios (online), podem solicitar o financiamento e acompanhar o nível de pagamentos dos seus clientes.